Kerala govt revives airline plans, to cannibalise AI Express business

Posted by S Peer Mohamed (peer) on 9/24/2012

 spurt in airfares on the Gulf routes during the Ramzan and Onam festivals has prompted the Kerala government to revive plans to launch its own airline. But the move will end up hurting Air India Express, which earns nearly 60 per cent of its revenue from Kerala, according to aviation experts.

Air India Express currently operates 145 daily flights, down from about 200 six months ago. The flights have been curtailed owing to various reasons, such as the DGCA's new flight duty rules, crew shortage and recent diversion of two of its planes for Haj charters.

 It flies to 10 destinations in the Gulf from Kerala and its busiest routes are to Dubai, Abu Dhabi and Sharjah. However, AI Express has been increasingly facing competition from other low-cost Gulf airlines, such as Air Arabia and Bahrain Air, as well as Indian carriers such as Jet Airways.

Last week, state Chief Minister Oommen Chandy announced the government would launch Air Kerala to link the state with the Gulf and seek a rule waiver from the civil aviation ministry. The rules require airlines to have a minimum of five years' service and a fleet of 20 planes to launch international flights.

According to Chandy, the initial investment for the project is expected to be about Rs 200 crore (Rs 2 billion). The Kerala government and Cochin International Airport Ltd (CIAL) will hold 26 per cent stake and the rest will be held by private individuals and non-resident Keralites in the form of equity shares of Rs 10,000 each. NRI businessmen Yusuff Ali (who runs the LuLu hypermarket in the Gulf) and Ravi Pillai have shown interest in the venture, it is learnt.

The immediate trigger for the project's revival has been the frequent cancellation of Air India Express flights to the Gulf and the resultant rise in fares. Some Kochi-Dubai return tickets were on offer for as much as Rs 70,000 in August. CIAL Managing Director V J Kurian is optimistic the growing demand in the state will boost the airline.

Capt G R Gopinath, who launched Air Deccan, India's first low-cost airline, is critical of government stepping into the aviation business. "I don't think it is a good idea. They should create an ecosystem and facilitate businesses to thrive and compete, and encourage the private sector without allowing cartelisation," he told Business Standard. V Thulasidas, former managing director of Air India, said if the current problems in Air India Express were sorted, there would be no need for Air Kerala.

Kurian, however, defends the move. "Air India is not bothered when SpiceJet, IndiGo and Kingfisher start flights. It is unfair when there is talk of Air Kerala, they say it will impact Air India," he said.






Other News
1. 13-03-2024 ஏர்வாடி ஆண்கள் மேல் நிலைப்பள்ளி தலைமையாசிரியருக்கு நல்லாசிரியர் விருது - S Peer Mohamed
2. 11-03-2024 தமிழகத்தில் நோன்பின் பிறை பார்க்கப்பட்டது 12-மார்ச் - முதல் நோன்பு - S Peer Mohamed
3. 09-03-2024 ஏர்வாடியில் குழந்தைகள் கடத்தும் வதந்தி. போலீஸார் விழிப்புணர்வு - S Peer Mohamed
4. 09-03-2024 காஸா-153: இஸ்ரேல் 69 ராணுவ தளபதிகள் அழிப்பு - S Peer Mohamed
5. 09-03-2024 காஸா-152: பணிந்தது அமெரிக்காவும் இஸ்ரேலும், போர் நிறுத்தத்தை நோக்கி ஓட்டம்... - S Peer Mohamed
6. 09-03-2024 காஸா-151: ஆயிரக்கணக்கான யூதர்கள் இஸ்ரேலை விட்டு வெளியேற்றம்.. - S Peer Mohamed
7. 09-03-2024 காஸா-150: குழப்பத்தில் இஸ்ரேல் மேலும் 300 ராணுவ வீரர்கள் அழிப்பு.. - S Peer Mohamed
8. 20-02-2024 காஸா-136: வல்லரசுகளை பிரமிக்கவைக்கும் ஹௌத்தீஸ் தாக்குதல். - S Peer Mohamed
9. 20-02-2024 காஸா-135: இன்னொரு போராளி குழு தோற்றம் - S Peer Mohamed
10. 20-02-2024 காஸா-134: ஹெஸ்புல்லாஹ் புதிய ஆயுதங்கள், புதிய தாக்குதல்கள். - S Peer Mohamed
11. 20-02-2024 காஸா-133: 1000 இஸ்ரேலிய இராணுவ அதிகாரிகள் ராஜினாமா.. - S Peer Mohamed
12. 20-02-2024 காஸா-132: ஹமாஸின் முழுமையான கட்டுப்பாட்டுக்குள் காசா. - S Peer Mohamed
13. 17-02-2024 காஸா-131: 20,000 புதிதாக காயமடைந்த இஸ்ரேலிய இராணுவ வீரர்கள். - S Peer Mohamed
14. 14-02-2024 காஸா-130: ரஃபாவில்..20 லட்சம் டாலரும் மீட்கப்பட்ட இஸ்ரேலியரும் - S Peer Mohamed
15. 14-02-2024 காஸா-129: ரஃபாவில் நடந்தது என்ன? - S Peer Mohamed
16. 14-02-2024 காஸா-128: பிசுபிசுத்து போன ரஃபா தாக்குதல். - S Peer Mohamed
17. 14-02-2024 காஸா-127: கான் யூனுசில் இஸ்ரேலிய இராணுவம் முழுமையாக தோல்வி. - S Peer Mohamed
18. 14-02-2024 காஸா-126:தங்களை தாங்களே சுட்டு வீழ்த்தும் இஸ்ரேலிய இராணுவம். - S Peer Mohamed
19. 14-02-2024 காஸா-125: காஸாவிலிருந்து பல படைப்பிரிவுகள் வெளியேற்றம்.. - S Peer Mohamed
20. 14-02-2024 காஸா-124: ஹமாஸிடம் கெஞ்சி கதறும் இஸ்ரேல் - S Peer Mohamed
21. 14-02-2024 காஸா-123: பாதுகாப்பற்ற நிலையில் இஸ்ரேல்.. - S Peer Mohamed
22. 10-02-2024 காஸா-122: ஹிஸ்புல்லாஹ் / ஹமாஸ் இவற்றால் சிதைந்து அழியும் இஸ்ரேல் - S Peer Mohamed
23. 10-02-2024 காஸா-121: இஸ்ரேலின் ஆயுதங்கள் ஹமாஸ் இடம்? - S Peer Mohamed
24. 10-02-2024 காஸா-120: காசாவில் தொடர்ந்து முன்னேறும் போராளிகள்? - S Peer Mohamed
25. 10-02-2024 காஸா-119: காஸாவிலிருந்து தோற்று ஓட்டம் - S Peer Mohamed
26. 10-02-2024 காஸா-118: இஸ்ரேலிய படைகளுக்காக அமெரிக்கப்படைகள் - S Peer Mohamed
27. 10-02-2024 காஸா-117: லெபனானிலும் தோற்று ஓடிய இஸ்ரேலிய இராணுவ வீரர்கள்.. - S Peer Mohamed
28. 10-02-2024 காஸா-116: புதிய யுக்திகளும், புதிய ஆயுதங்களும் வெற்றி முகத்தில் போராளி குழுக்கள் - S Peer Mohamed
29. 03-02-2024 காஸா-115: புதிதாக 9000 இஸ்ரேலியா இராணுவ வீரர்களுக்கு பைத்தியம். - S Peer Mohamed
30. 03-02-2024 காஸா-114: காஸாவில் இருந்து,மீண்டும் தோற்று ஓடிய இஸ்ரேல்... - S Peer Mohamed


News Home Old News Post News

The view points and opinion solely those of the author or source. nellaiEruvadi.com is not responsible for the posted contents..